Un análisis de TRM Labs sostiene que HTX, vinculada a Justin Sun, habría rotado rápidamente sus billeteras después de las sanciones británicas contra Huobi Global S.A. La plataforma niega cualquier conducta irregular, pero el caso reavivó las dudas sobre sus reservas y la relación corporativa entre ambas entidades.
***

• TRM Labs afirma que HTX cambia su infraestructura de billeteras cada pocas horas para adelantarse a controles basados en listas estáticas.
• Las sanciones británicas señalaron a Huobi Global S.A. por su presunto uso por parte de la Red A7 para evadir medidas contra Rusia.
• HTX trasladó reservas cuestionadas a una categoría llamada “Terceros” y no identificó públicamente al custodio involucrado.

TRM acusa a HTX de rotar billeteras para mantenerse fuera del alcance de los controles

TRM Labs afirma que la plataforma vinculada a Justin Sun ha cambiado con rapidez su infraestructura de billeteras después de las sanciones británicas contra Huobi Global S.A.

El análisis también plantea dudas sobre las reservas de HTX y sobre la forma en que el exchange presenta la custodia de sus activos. La empresa rechaza cualquier interpretación que sugiera una conducta distinta de las operaciones rutinarias de seguridad.

El señalamiento de TRM Labs

La firma de inteligencia blockchain TRM Labs afirmó en un nuevo análisis que HTX ha estado “rotando su infraestructura de billeteras en un ciclo rápido”. La observación aparece después de las sanciones emitidas en mayo por la Oficina de Relaciones Exteriores, Commonwealth y Desarrollo del Reino Unido, conocida como FCDO.

Según la evaluación citada, HTX cambiaría sus billeteras con una frecuencia suficiente para dificultar el seguimiento mediante herramientas que dependen de listas estáticas. Este tipo de monitoreo busca identificar direcciones previamente señaladas por autoridades, empresas de análisis o entidades financieras.

Ari Redbord, jefe global de políticas en TRM Labs, describió el comportamiento como “HTX cambiando sus billeteras cada pocas horas para mantenerse un paso adelante de los controles basados en listas estáticas”. La declaración plantea una diferencia entre rotar direcciones por razones operativas y hacerlo para evitar mecanismos de supervisión.

La acusación no establece por sí misma que HTX haya violado una ley o una sanción. Sin embargo, la velocidad de los cambios llamó la atención de una firma especializada en rastrear movimientos de activos digitales y posibles riesgos financieros.

El asunto resulta especialmente sensible porque TRM Labs también mantiene asociaciones con entidades relacionadas con Sun. La firma forma parte de la llamada Unidad de Delitos Financieros T3, una iniciativa junto con TRON, fundada por Sun, y Tether.

Las sanciones británicas y la disputa sobre Huobi

Las medidas de la FCDO señalaron que Huobi Global S.A. estaba siendo utilizada por la Red A7 en Rusia para eludir sanciones destinadas a afectar a ese país. La acusación situó a una entidad relacionada con la marca Huobi en el centro de una investigación sobre evasión de restricciones internacionales.

HTX respondió rápidamente que “la entidad listada Huobi Global S.A. es distinta de la bolsa en línea HTX”. Con esa explicación, la plataforma intentó marcar una separación entre la entidad sancionada y el servicio que opera bajo la marca HTX.

La información disponible, sin embargo, mostró que la relación corporativa y comercial entre ambos nombres era más compleja. Huobi Global S.A. poseía en Estados Unidos la marca registrada de HTX, un elemento que conectaba legalmente a las dos denominaciones.

Además, Huobi Global S.A. había presentado documentos ante un tribunal en los que afirmaba que “posee y opera HTX”. Ese antecedente contradijo la idea de que ambas entidades fueran completamente independientes, aunque no resuelve por sí solo el alcance de sus responsabilidades frente a las sanciones.

La controversia revela la importancia de distinguir entre una marca, una sociedad legal y una plataforma operativa. En el sector de los exchanges, esas estructuras pueden distribuir funciones entre distintas jurisdicciones y dificultar la evaluación pública de sus relaciones.

Reservas bajo la categoría de terceros

Después de las sanciones, HTX tomó sus reservas, descritas como problemáticas en el análisis, y las trasladó a una nueva categoría dentro de su prueba de reservas. El apartado recibió el nombre de “Terceros”.

Una prueba de reservas pretende ofrecer una visión de los activos que respaldan los saldos de los usuarios. Su utilidad depende de la transparencia sobre las direcciones, los activos, las obligaciones y las entidades responsables de custodiar los fondos.

HTX no ha querido revelar a Protos qué custodio se encuentra detrás de este nuevo arreglo. La falta de identificación impide conocer con claridad quién controla esos activos y bajo qué condiciones los mantiene.

La propia página de prueba de reservas de HTX indica que los usuarios deberían “contactar directamente a los custodios terceros” para verificar las reservas. Esa instrucción desplaza parte de la comprobación hacia entidades que la plataforma no ha identificado públicamente.

El cambio de clasificación no demuestra que los fondos estén desaparecidos ni que exista una pérdida para los clientes. Sí aumenta las preguntas sobre el alcance de la prueba de reservas y sobre la información que los usuarios pueden utilizar para evaluar la solvencia del exchange.

La respuesta de HTX y el papel de TRM

HTX afirmó a The Block que sus prácticas reflejan operaciones rutinarias de plataforma impulsadas por la seguridad. La empresa sostuvo que este tipo de procedimientos son comunes en toda la industria de los activos digitales.

La plataforma añadió que “rechaza categóricamente cualquier caracterización que implique lo contrario”. Con esa respuesta, HTX negó que la rotación de billeteras deba interpretarse como un intento de evadir controles o esconder actividad relacionada con sanciones.

En los exchanges, el uso de varias billeteras puede cumplir funciones legítimas, como separar fondos, administrar depósitos, procesar retiros o reducir la exposición de una dirección pública. El debate surge cuando los cambios ocurren con una frecuencia que dificulta el análisis externo.

Los controles basados en listas estáticas dependen de direcciones identificadas previamente. Si una plataforma cambia sus billeteras con rapidez, los analistas deben actualizar sus registros y seguir los vínculos entre direcciones para conservar una imagen precisa de los movimientos.

La participación de TRM en asociaciones con entidades relacionadas con Sun añade un elemento adicional al caso. La firma trabaja con TRON y Tether dentro de la Unidad de Delitos Financieros T3 para combatir la actividad ilícita asociada con el uso de USDT en la cadena de bloques de TRON.

Qué significa el caso para los usuarios

La disputa coloca la transparencia de los exchanges en el centro de la discusión. Los usuarios no solo necesitan conocer los saldos que una plataforma declara, sino también la entidad que custodia los activos y la forma de verificar esa información.

Una categoría genérica como “Terceros” puede complicar la lectura de una prueba de reservas. Sin datos sobre el custodio, la jurisdicción y los mecanismos de control, el público recibe una imagen incompleta de la estructura de custodia.

La relación entre HTX y Huobi Global S.A. también muestra por qué las declaraciones corporativas requieren contexto. La diferencia entre una marca comercial y una entidad legal puede ser relevante para los reguladores, los usuarios y los investigadores de blockchain.

Las sanciones británicas introdujeron además una dimensión geopolítica en el análisis. Las autoridades señalaron el presunto uso de Huobi Global S.A. por parte de la Red A7 en Rusia para esquivar restricciones dirigidas contra ese país.

Por ahora, el material citado presenta afirmaciones de TRM Labs, antecedentes corporativos y la respuesta de HTX. No establece una conclusión judicial sobre la conducta del exchange, pero sí deja abiertas preguntas sobre la rotación de billeteras, la custodia de reservas y la transparencia de sus operaciones.

Imagen original de DiarioBitcoin, creada con inteligencia artificial, de uso libre, licenciada bajo Dominio Público.

Este artículo fue escrito por un redactor de contenido de IA y revisado por un editor humano para garantizar calidad y precisión.

ADVERTENCIA: DiarioBitcoin ofrece contenido informativo y educativo sobre diversos temas, incluyendo criptomonedas, IA, tecnología y regulaciones. No brindamos asesoramiento financiero. Las inversiones en criptoactivos son de alto riesgo y pueden no ser adecuadas para todos. Investigue, consulte a un experto y verifique la legislación aplicable antes de invertir. Podría perder todo su capital.

Suscríbete a nuestro boletín